Santana Rey Created Business Solutions On October 1, 2020

Santana Rey Created Business Solutions On October 1 2020 The Company

Santana Rey created Business Solutions on October 1, 2020. The company has experienced growth, leading to modifications in its accounting system, including setting up separate accounts for each customer and expanding the chart of accounts to include account numbers with additional decimal digits to accommodate these changes. The company’s activities from October 2020 through March 2021 included various transactions such as initial investments, purchases, sales of merchandise, services rendered, payments, dividends, and adjustments for year-end financial statements. This report examines how these transactions impact the company's financial statements, including the recording of journal entries, ledger accounts, adjusting entries, and financial statement preparation, with a focus on accrual accounting principles, proper revenue recognition, expense matching, and inventory valuation.

Paper For Above instruction

Santana Rey Created Business Solutions, established in October 2020, experienced rapid growth which necessitated enhancements in its accounting system. These enhancements included creating dedicated customer accounts, expanding the chart of accounts, and integrating new merchandising activities. The sequence of transactions from the inception of the business through March 2021 provides a comprehensive basis for analyzing the company's financial accounting practices, including recognition of revenue, expenses, inventory, and liabilities, alongside year-end adjustments.

Introduction

Understanding the financial health of a business requires detailed recording of all economic events affecting its assets, liabilities, equity, revenues, and expenses. Accurate financial statements hinge on the proper application of accounting principles such as accrual basis accounting, revenue recognition, and expense matching. For Santana Rey’s Business Solutions, a thorough examination of its initial setup, ongoing transactions, and adjusting entries offers insights into effective financial management, regulatory compliance, and strategic planning.

Initial Setup and Chart of Accounts

Quando a empresa iniciou suas operações em outubro de 2020, ela criou uma estrutura de contas que refletia suas operações iniciais, incluindo contas de caixa, contas a receber, estoque, despesas e patrimônio líquido. Uma mudança significativa foi a introdução de uma quarta dígito decimal na conta de Contas a Receber para permitir contas separadas por cliente, evidenciando uma estratégia de segmento de clientes e controle detalhado. Esta adaptação demonstra uma abordagem prudente para administrar o crescimento, facilitando análises detalhadas de contas específicas e melhora na gestão de crédito e cobranças.

Transações Operacionais e Seus Impactos

As transações ocorridas entre outubro de 2020 e março de 2021 abrangem diversas operações comerciais típicas, incluindo compras, vendas, prestação de serviços, pagamentos, recebimentos e ajustes periodicos. Cada uma dessas operações deve ser registrada com a devida separação entre débito e crédito, refletindo o conceito de partidas dobradas para manter a equação contábil em equilíbrio. Por exemplo, uma venda a crédito aumenta as contas a receber e reconhece receita de vendas, enquanto uma compra de mercadorias aumenta o estoque e reconhece uma obrigação de pagamento.

Reconhecimento de Receitas e Despesas

De acordo com os princípios contábeis geralmente aceitos, a receita deve ser reconhecida quando é ganha, e as despesas devem ser reconhecidas no período em que geraram receita correspondente. Assim, vendas de mercadorias e prestação de serviços são reconhecidas no momento do risco e transferência de posse ou quando os serviços são concluídos, independentemente do recebimento ou pagamento efetivo. Despesas como salários, aluguel, depreciação e supplies devem ser registradas no período em que ocorrem, refletindo uma condizente apuração de resultados.

Gestão de Estoque e Valor de Inventário

Para as transações envolvendo mercadorias, métodos de inventário como FIFO ou custo médio são utilizados para determinar o custo das mercadorias vendidas e o inventário final. As entradas e saídas de estoque, incluindo devoluções e reembolsos, afetam diretamente o custo de mercadorias vendidas e o valor do estoque, impactando o resultado do período. O balanço de inventário ao final do período, que inclui $624 de mercadorias em estoque, deve corresponder a registros físicos e contábeis precisos.

Contabilização de Despesas e Amortizações

Despesas como salários, aluguel, compra de supplies, depreciação e outras despesas operacionais foram registradas oportunidade de manter a exatidão dos resultados. Provisões e depreciações, como $1,110 de depreciação de equipamentos, são fundamentais para refletir o uso dos ativos ao longo do tempo e devem ser ajustadas ao final do período mediante entradas de lançamento apropriadas.

Ajustes de Encerramento de Período

Antes da elaboração das demonstrações financeiras, é essencial realizar ajustes que refletem a utilização de ativos e passivos durante o período. Estes incluem a depreciação acumulada, o ajuste do estoque final (que registra $624 de mercadorias) e o reconhecimento de despesas de seguros e aluguel expirados. Além disso, contas de receita diferida como receita de serviços não totalmente realizada no período devem ser ajustadas para refletir receitas efetivas do período.

Impacto na Demonstração de Resultados

Após o reconhecimento de receitas de vendas e prestação de serviços e a dedução de despesas relacionadas, como custo das mercadorias vendidas, salários, despesas de publicidade, depreciação e despesas variadas, a demonstração de resultados revela a lucratividade da empresa. A margem operacional e o lucro líquido resultantes fornecem insights sobre a eficiência operacional e a rentabilidade.

Balance Sheet e Fluxo de Caixa

O balanço patrimonial, após registrar todos os ativos, passivos e patrimônio líquido, demonstra a situação financeira da empresa ao período de fechamento. O fluxo de caixa, por sua vez, monitora entradas e saídas efetivas de caixa, evidenciando a saúde de liquidez e a capacidade da empresa de se manter operacional e solvente.

Conclusões

As transações e ajustes relatados indicam uma gestão contábil estruturada e conforme os princípios contábeis, essenciais para transparência, precisão e tomada de decisões estratégicas. A abertura de contas detalhadas para clientes, juntamente com refinamentos no sistema de controle financeiro, posiciona Santana Rey Business Solutions para uma gestão financeira eficaz à medida que continua sua expansão.

Referências

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